Данные по инфляции в США за июнь стали очередным шоком для Wall Street

Сегодняшний отчет по инфляции в США за июнь показал, что рекордное значение индекса потребительских цен (CPI) за май не было пиком и цены продолжают расти.

Потребительские цены в июне выросли на 9,1% по сравнению с прошлым годом и на 1,3% по сравнению с месяцем ранее. Это выше годового темпа в 8,6% и месячного темпа роста на 1% в мае.

Данные Бюро трудовой статистики также оказались хуже средних прогнозов экономистов и финансовых аналитиков, ожидавших CPI в 8,8%.

Без учета волатильных цен на продукты питания и энергоносители так называемый базовый индекс потребительских цен вырос на 5,9% по сравнению с оценкой в ​​5,7%. Базовая инфляция достигла пика в 6,5% в марте и с тех пор снижается.

Инфляционное давление становится все более укоренившимся и затрагивает почти все аспекты жизни американцев - почти все основные компоненты индекса выросли. 

Затраты на бензин, жилье и продукты питания в наибольшей степени способствовали росту общей инфляции: индекс бензина вырос на 11,2%. Стоимость продуктов выросла на 12,2% по сравнению с прошлым годом, что является самым большим годовым ростом с апреля 1979 года. 

Расходы на жилье продолжали неуклонно расти, поднявшись на 0,6% за месяц и достигнув 5,6% в годовом исчислении. Подержанные автомобили и грузовики, цены на которые весной снизились после пика в прошлом году, снова начали расти, увеличившись на 1,6% в июне после роста на 1,8% в мае. А медицинские услуги выросли на 0,7% за месяц, по сравнению с майскими темпами в 0,4%.

«Индекс потребительских цен (ИПЦ) стал еще одним шоком, и каким бы болезненным ни был июньский рост, столь же плохи и растущие источники инфляции», — сказал Роберт Фрик, корпоративный экономист Федерального кредитного союза ВМС. «Хотя всплеск ИПЦ вызван ценами на энергоносители и продукты питания, которые в значительной степени являются глобальными проблемами, цены на отечественные товары и услуги, от жилья до автомобилей и одежды, продолжают расти».

Показатель инфляции может подтолкнуть Федеральную резервную систему к еще более агрессивной политике. Согласно протоколам последних заседаний ФРС - базовые процентные ставки могут быть повышены на 0,75% и в июле, поскольку снижение инфляции сегодня является приоритетной задачей для центрального банка и требует повышения ставок высокими темпами. Повышение в прошлом месяце ставок ФРС на три четверти процентного пункта стало самым агрессивным повышением с 1994 года.

Трейдеры увеличили свои ставки на темпы роста процентных ставок в будущем. Согласно инструменту FedWatch CME Group, по состоянию на 13 июля растут прогнозы решения повысить ставки на 1% на следующих заседаниях ФРС 26-27 июля.

Доходы американцев с поправкой на инфляцию, основанные на средней почасовой оплате, упали на 1% за месяц и снизились на 3,6% по сравнению с прошлым годом, согласно отчету Бюро.

В своем заявлении после отчета президент Джо Байден сказал: «борьба с инфляцией является моим главным приоритетом», и повторил предыдущие призывы к нефтегазовым компаниям снизить цены, а Конгресс проголосовал за закон, который, по его словам, снизит затраты на различные продукты и услуги. 

Есть основания полагать, что июльские данные по инфляции ослабнут. Согласно данным Управления энергетической информации, цены на бензин снизились по сравнению с июньским пиком: галлон обычного бензина упал до 4,64 доллара, что на 4,7% меньше за месяц. Товарный индекс S&P GSCI, широко используемый показатель цен на различные товары, в июле упал на 7,3%, хотя за год он по-прежнему вырос на 17,2%. Это произошло из-за того, что фьючерсы на пшеницу упали на 8% с 1 июля, в то время как фьючерсы на сою упали на 6%, а на кукурузу - на 6,6% за тот же период.