Доходы Amazon от цифровой рекламы растут быстрее, чем у многих других компаний в отрасли. Аналитики указывают на недооцененность этого факта в цене акций Amazon. Услуги Amazon имеют ряд преимуществ для рекламодателей.

Рекламные доходы Amazon вдвое больше, чем у Snap, Twitter, Roku и Pinterest вместе взятых

Amazon (AMZN) в прошлом месяце сообщила о получении $6,9 млрд. квартальных доходов по категории “Другие”, к которой относятся доходы от продаж цифровой рекламы и потоковых сервисов. Это на 77% больше по сравнению с прошлым годом.

Аналитики инвестиционной компании Loop Capital считают, что большая часть этой сумму пришлась на продажи цифровой рекламы. По их подсчетам, рекламные доходы Amazon за последние 12 месяцев составили $22,4 млрд., что на 65% больше, чем в прошлом году. Это в 2,4 раза превышает совокупный доход таких компаний, как Snap (SNAP), Twitter (TWTR), Roku (ROKU) и Pinterest (PINS) в размере $9,3 млрд., который за тот же период вырос на 38%. 

Эксперты отмечают, что Amazon имеет ряд неоспоримых преимуществ для рекламодателей:

  • один из наибольших трафиков в мире с охватом около 300 миллионов глобальных пользователей, 200 млн. среди них - подписчики Amazon Prime.

Аналитики отмечают, что подписчики Prime начинают свой поиск товара в интернете с сайта Amazon, а не поисковой системы Google.

  • Беспрецедентное количество собираемой информации о пользователях;

  • одни из лучших в отрасли технологии машинного обучения и искусственного интеллекта (AI), которые позволяют анализировать огромные данные.

Кроме того, недавние изменения программного обеспечения Apple (AAPL) позволят пользователям блокировать сбор их данных в приложениях соц. сетей и прочих, что может ухудшить конверсию по цифровой рекламе. Если эффективность цифровой рекламы на них снизится, рекламодатели могут предпочесть более крупный сервис Amazon. В данном случае, рекламный бизнес Amazon может получить дополнительный импульс для роста. 

Учитывая огромный масштаб бизнеса Amazon, постоянное улучшение AI-алгоритмов и высокую маржу цифровых рекламных услуг, аналитики Loop Capital считают, что «это не находит адекватного отражения в стоимости акций».

Marketinfo.pro ранее писал, что Amazon отнимает долю рынка цифровой рекламы у компании Google (GOOG, GOOGL).

Согласно оценке аналитиков Cowen, рекламный бизнес Amazon может принести более $85 млрд. в 2026 году.

Amazon также будет расти за счет увеличения своего бизнеса потокового видео. Marketinfo.pro недавно писал, что компания может заключить сделку о покупке киностудии Metro-Goldwyn-Mayer за $9 млрд. уже на этой неделе.

Таким образом, бизнес Amazon в сфере рекламы и потокового видео может значительно вырасти в ближайшие годы.

В тоже время, рост акций Amazon отстает от общего рынка: с начала 2021 года их рост составил менее 1%, в то время как индекс S&P 500 увеличился на 11,5% по состоянию на закрытие торгов во вторник.




Комментарии